券商最新分类评级出炉天风国信跻身AA D级券商又多一家

　　又是一年券商评级，今年百家券商分类评级结果如何？

　　刚刚，中国证监会公布了2019年证券公司分类评级结果，98家券商被分为4大类9个级别，最高评级AAA级的公司依然没有出现，D级券商则多了一家——华信证券仍为D级，网信证券从CCC调降至D级。

　　中国证券报记者梳理发现，共有38家券商被评为A类，其中有10家券商评为A类AA级，比去年少了2家；有50家券商被评为B类，较去年多了1家，其中BBB级券商28家，BB级券商12家，B级券商10家；8家券商被评为C类；2家被评为D类。

　　相比2018年，本次结果有19家评级上调，28家评级下降，51家券商评级未变。

　　具体评级结果如下：

　　10家券商被评为AA级

　　98家参评券商中，A类券商共有38家，较去年减少2家。其中，有10家券商被评为AA类，比去年减少2家，中信证券、中信建投、中金公司、平安证券、招商证券、华泰证券、海通证券、国泰君安维持AA评级，国信证券、天风证券从A级升至AA级，申万宏源、东方证券、银河证券则从AA级调降至A级，广发证券从AA级调降至BBB级。

　　值得注意的是，自中国证监会2010年修订《证券公司分类监管规定》以来，还没有券商能够拿到AAA评级。所以，目前来看，获得AA评级就说明该券商在过去一年经营业绩、合规管理与风险控制等方面表现相对优质。

　　19家券商评级上调

　　证监会公布的数据显示，相比2018年，本次结果有19家评级上调。

　　具体来看，2家券商升幅较大：今年分类评价上升最快的是中原证券，连跳五级，由去年的C直接升至BBB；中山证券则从CCC升至BBB，上升三级。

　　上升两个级别的有华林证券、国海证券、爱建证券、世纪证券等4家证券，上升一个级别的有国信证券、天风证券、渤海证券、东北证券、国元证券、信达证券、中泰证券、中天国富、长城国瑞、华鑫证券、万和证券、华菁证券、新时代证券等13家证券。

　　28家券商评级被下调

　　今年28家分类结果下调的券商中，下调级别最大的是国融证券，该公司分类评级从去年的BBB级直接下滑5个级别至C级；其次为东莞证券和长江证券，下调3级，东莞证券自A调降至B，长江证券则从BBB调降至CCC。

　　此外，广发证券、中航证券、大同证券、恒泰证券等4家券商调降了2个评级。网信证券等券商下调了1个评级，网信证券则从CCC调降至D级。

　　51家券商评级未变 D级增加1家

　　证监会公布的数据显示，51家券商评级保持不变。

　　其中，国泰君安、海通证券等8家券商维持AA级，光大证券等18家券商维持A级。

　　继去年华信证券成证券公司实施分类监管9年来首家D级券商后，今年D类券商又增一家——网信证券。

　　根据《证券公司分类监管规定》，证券公司分为A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E等5大类11个级别。A、B、C三大类中各级别公司均为正常经营公司，其类别、级别的划分仅反映公司在行业内风险管理能力及合规管理水平的相对水平。D类、E类公司分别为潜在风险可能超过公司可承受范围及被依法采取风险处置措施的公司。

　　早前，网信证券曾多次发生风险事件，辽宁证监局对其出具警示函，并发布风险监控通知，成为重点监控对象。

　　5月17日，证监会新闻发言人常德鹏在谈及网信证券5 月5 日被辽宁证监局采取风险监控措施时表示，近期，证监会日常监管发现网信证券财务状况持续恶化、净资本及其他风险控制指标已不符合规定要求，存在重大风险隐患。分类结果如何使用？

　　证监会强调，证券公司分类结果不是对证券公司资信状况及等级的评价，而是证券监管部门根据审慎监管的需要，以证券公司风险管理能力为基础，结合公司市场竞争力和合规管理水平，对证券公司进行的综合性评价，主要体现的是证券公司合规管理和风险控制的整体状况。

　　对于分类结果的使用，根据证监会2017年修订的《证券公司分类监管规定》：

　　(1)中国证监会按照分类监管原则，对不同类别证券公司规定不同的风险控制指标标准和风险资本准备计算比例，并在监管资源分配、现场检查和非现场检查频率等方面区别对待。

　　(2)证券公司分类结果将作为证券公司申请增加业务种类、新设营业网点、发行上市等事项的审慎性条件。

　　(3)证券公司分类结果将作为确定新业务、新产品试点范围和推广顺序的依据。

　　(4)中国证券投资者保护基金公司根据证券公司分类结果，确定不同级别的证券公司缴纳证券投资者保护基金的具体比例。

　　根据2013年证监会“证监会公告〔2013〕22号”通知，保护基金规模在200亿以上时，AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C、D等10级证券公司，分别按照其营业收入的0.5%、0.75%、1%、1.5%、1.75%、2%、2.5%、2.75%、3%、3.5%的比例缴纳保护基金。

　　(5)证券公司分类结果主要供中国证监会及其派出机构使用，证券公司不得将分类结果用于广告、宣传、营销等商业目的。

　　证券公司风险管理能力评价指标与标准